تحلیل تکنیکال یورو | EUR/USD – M30
یورو پس از شکست ساختار نزولی و خروج از کانال کاهشی، یک حرکت صعودی قدرتمند تا محدوده Supply در 1.12100 داشته و اکنون در حال اصلاح و تثبیت بالای حمایت میانی 1.11770 است. حفظ این سطح برای ادامه ساختار صعودی کوتاه‌مدت اهمیت بالایی دارد.
سناریوی صعودی | حفظ حمایت و حمله دوباره به سقف
در صورت حفظ 1.11770 و شکل‌گیری واکنش صعودی، احتمال ادامه حرکت به سمت 1.12000 افزایش می‌یابد. شکست و تثبیت بالای 1.12000 می‌تواند مسیر قیمت را برای تست مجدد Supply در 1.12100 هموار کند.
تحلیل یورو به دلار امروز October 30
سناریوی نزولی | شکست حمایت و شروع اصلاح عمیق‌تر
اگر قیمت 1.11770 را از دست بدهد و زیر آن تثبیت شود، فشار فروش می‌تواند افزایش پیدا کند. در این شرایط، حرکت به سمت 1.11600 و سپس Demand در 1.11470 محتمل‌تر خواهد شد.
اخبار و فاندامنتال یورو | EUR
یورو امروز، 30 اکتبر، حوالی 1.1184 دلار معامله می‌شود و نسبت به روز گذشته کمی بهبود یافته است. EUR/USD دیروز تا محدوده 1.1105 افت کرد، اما بعد از کاهش فشار روی دلار دوباره بالای 1.1180 برگشت. با این حال، این بازیابی هنوز تغییر محسوسی در ساختار کوتاه‌مدت ایجاد نکرده است.
تصمیم دیروز ECB مهم‌ترین اتفاق سیاست پولی بود. بانک مرکزی نرخ سپرده را روی 2.50% ثابت نگه داشت، اما هشدار داد افزایش قیمت انرژی می‌تواند تورم را بالاتر برده و همزمان رشد اقتصادی را کاهش دهد. ECB همچنین تأکید کرد شرایط تأمین مالی از نشست قبلی سخت‌تر شده است؛ بنابراین احتمال افزایش نرخ در دسامبر همچنان مطرح است، اما تصمیم‌گیری به داده‌های بعدی وابسته خواهد بود.
تحول مهم‌تر، استعفای زودهنگام کریستین لاگارد است. او قرار است 7 فوریه 2027 از ریاست ECB کنار برود. این تغییر در شرایطی اتفاق افتاده که بانک مرکزی همزمان با تورم انرژی، فشار بازار اوراق فرانسه و نگرانی‌های رشد مواجه است. بازار فعلاً انتظار تداوم سیاست پولی را دارد، اما فرآیند انتخاب رئیس جدید می‌تواند در ماه‌های آینده به یک منبع نوسان برای یورو تبدیل شود.
از طرف اقتصاد واقعی، داده‌های اعتبار بانکی تصویر دوگانه‌ای دارند. رشد وام‌دهی به شرکت‌ها در سپتامبر 4.2% و وام خانوارها 3.1% بوده، اما نظرسنجی ECB نشان می‌دهد بانک‌ها استانداردهای اعتباری را سخت‌تر کرده‌اند و تقاضای وام در سه‌ماهه سوم کاهش یافته است. M3 نیز با رشد 3.5% ثابت مانده است. این یعنی جریان اعتبار هنوز مثبت است، ولی شرایط دریافت آن سخت‌تر شده.
در فرانسه، اولین برآورد GDP سه‌ماهه سوم حتی 0.1%- کاهش را نشان داد؛ در حالی که بازار انتظار رشد 0.1%+ داشت. کاهش 0.6% سرمایه‌گذاری عامل اصلی این انقباض بود.
امروز نیز بازار منتظر GDP منطقه یورو است؛ انتظار برای رشد فصلی 0.2% در برابر 0.6% سه‌ماهه دوم و نرخ بیکاری 6.4% است.
جمع‌بندی بازار:
بایاس فاندامنتال یورو در کوتاه‌مدت خنثی متمایل به نزولی است. حمایت از احتمال افزایش نرخ دسامبر و ضعف اخیر دلار وجود دارد، اما انقباض فرانسه، سخت‌تر شدن شرایط اعتباری و ابهام ناشی از تغییر ریاست ECB ریسک‌های مهمی هستند. اگر GDP منطقه یورو بالاتر از 0.2% منتشر شود، یورو می‌تواند فضای بیشتری برای بازیابی پیدا کند؛ اما عدد ضعیف‌تر، در شرایطی که ECB هم نگران رشد است، احتمالاً فشار فروش را دوباره افزایش خواهد داد.
