گپ قیمتی در بازار فارکس

• زهرا رمضانی
• دانشکده فارکس, بلاگ

گپ (Gap) قیمتی در بازار فارکس

گپ‌ها، فواصل خالی در نمودار قیمت هستند که اغلب در پی وقوع رویدادهای مهم اقتصادی، سیاسی یا اجتماعی ایجاد می‌شوند. این پدیده نه‌تنها اتفاقی تصادفی نیست، بلکه معمولاً نشانه‌ای از تغییرات بنیادین در عرضه و تقاضا بوده و می‌تواند روندهای جدیدی را رقم بزند. در این مقاله، به بررسی ماهیت گپ قیمتی در بازار فارکس، انواع مختلف آن و استراتژی‌های معاملاتی مبتنی بر این پدیده خواهیم پرداخت. 

انواع گپ در تحلیل تکنیکال

گپ قیمتی به فاصله‌ای گفته می‌شود که بین قیمت بسته‌شدن یک تایم فریم (مثلاً یک روز معاملاتی) و قیمت باز شدن تایم فریم بعدی ایجاد می‌شود. این فاصله‌ها در نمودارهای قیمتی به صورت یک گپ خالی دیده می‌شوند و اطلاعات مهمی را در مورد رفتار بازار و روند قیمتی دارایی‌ها به ما می‌دهند. 

گپ‌های قیمتی بر اساس دلایل ایجاد و تأثیراتشان بر روند بازار، به انواع مختلفی تقسیم‌بندی می‌شوند که از جمله مهم‌ترین آن‌ها می‌توان به موارد زیر اشاره کرد:

گپ معمولی (Common Gap)

• ویژگی‌ها: این نوع گپ معمولاً بدون دلیل خاصی و به صورت تصادفی ایجاد می‌شود و اهمیتی از نظر تحلیل تکنیکال ندارند.
• اهمیت: گپ‌های معمولی اغلب به‌سرعت پر می‌شوند و تأثیر پایدار بر روند قیمتی ندارند.

گپ فرار (Runaway Gap)

• ویژگی‌ها: این گپ‌ها در پایان یک‌روند قوی ایجاد می‌شوند و نشان‌دهنده شتاب گرفتن روند و ادامه آن در همان جهت هستند.
• اهمیت: گپ‌های فرار سیگنال بسیار قوی برای ادامه روند هستند و می‌توانند نشان‌دهنده یک حرکت قیمتی بزرگ باشند.

گپ ادامه‌دار (Continuation Gap)

• ویژگی‌ها: این گپ‌ها در میانه یک‌روند قوی ایجاد می‌شوند و نشان‌دهنده ادامه‌یافتن روند هستند. به‌عبارت‌دیگر، خریداران یا فروشندگان با ایجاد این گپ، تلاش می‌کنند تا سریع‌تر به هدف قیمتی خود برسند. 
• اهمیت: گپ‌های ادامه‌دار تأییدی بر روند موجود هستند و می‌توانند به‌عنوان یک نقطه ورود برای معامله‌گران استفاده شوند.

گپ خستگی (Exhaustion Gap)

• ویژگی‌ها: این گپ‌ها در پایان یک‌روند قوی و معمولاً در نزدیکی اوج یا کف آن ایجاد می‌شوند و نشان‌دهنده خستگی بازار و احتمال تغییر روند هستند.
• اهمیت: گپ‌های خستگی می‌توانند به‌عنوان یک سیگنال هشداردهنده برای معامله‌گران تلقی شوند و نشان‌دهنده احتمال وقوع یک اصلاح یا تغییر روند باشند.

علت ایجاد گپ در نمودار قیمت

علت ایجاد گپ در نمودار قیمت

عوامل متعددی در ایجاد گپ‌های قیمتی مؤثر هستند که از جمله مهم‌ترین آن‌ها می‌توان به موارد زیر اشاره کرد:

1. رویدادهای خبری و اقتصادی: انتشار اخبار و داده‌های اقتصادی مهم مانند نرخ بهره، گزارش‌های اشتغال، بحران‌های سیاسی و جلسات مهم فدرال رزرو آمریکا و… می‌تواند باعث واکنش‌های هیجانی معامله‌گران و ایجاد گپ شود.
2. باز و بسته‌شدن بازار: گپ‌های آخر هفته یا تعطیلات به دلیل عدم انجام معامله در این بازه زمانی ایجاد می‌شوند.
3. تغییرات در احساسات بازاز: تغییر ناگهانی در احساسات بازار و تغییر جهت روند می‌تواند باعث ایجاد گپ شود.
4. دست‌کاری بازار: در برخی موارد، نهادها یا افراد قدرتمند ممکن است با ایجاد حجم بالای سفارش‌ها در یک‌لحظه، باعث ایجاد گپ شوند.

استراتژی گپ در فارکس

معامله‌گران می‌توانند از گپ‌های قیمتی برای طراحی استراتژی‌های معاملاتی مختلفی استفاده کنند.  برخی از این استراتژی‌ها عبارت‌اند از:

1. استراتژی پر کردن گپ:

این استراتژی بر این باور است که گپ‌ها تمایل به پر شدن دارند.

نحوه اجرای استراتژی:

• شناسایی گپ: گپ‌های قابل توجهی را در نمودار شناسایی کنید.
• ورود به معامله: در جهت مخالف گپ وارد معامله شوید.
• مدیریت ریسک: حد ضرر را در نزدیکی نقطه برگشت قبلی قرار دهید.
• حد سود: هدف سود را در انتهای کندل قبل از گپ تعیین کنید.
• مزایا: می تواند سود قابل توجهی به همراه داشته باشد.

2. استراتژی معامله در جهت گپ:

این استراتژی بر این باور است که گپ‌ها می‌توانند نشانگر ادامه روند باشند.

نحوه اجرای استراتژی:

• شناسایی گپ: گپ‌هایی را شناسایی کنید که در جهت روند اصلی بازار تشکیل می‌شوند.
• ورود به معامله: در جهت گپ وارد معامله شوید.
• مدیریت ریسک: حد ضرر را در نزدیکی نقطه برگشت قبلی قرار دهید.
• حد سود: هدف سود را در سطح مقاومت یا حمایت بعدی تعیین کنید.

استراتژی پر کردن گپ‌های خلاف روند

این استراتژی بر این باور است که بازارها تمایل دارند پس از واکنش‌های شدید به اخبار، به حالت عادی برگردند. 

نحوه اجرای استراتژی:

• شناسایی گپ: گپ‌هایی که در خلاف جهت روند اصلی بازار تشکیل می‌شوند را پیدا می‌کنیم.
• ورود به معامله: در جهت مخالف گپ وارد معامله می‌شویم.
• مدیریت ریسک: حد ضرر را کمی بالاتر یا پایین‌تر از نقطه برگشت قبلی قرار می‌دهیم.
• حد سود: هدف سود را در انتهای کندل قبل از گپ تعیین می‌کنیم.

پر کردن گپ‌های کوچک در فارکس

این روش معاملاتی بر اساس این اصل ساده است که بازارها تمایل دارند گپ‌های قیمتی کوچک را ببندند.

نحوه عملکرد استراتژی پرکردن گپ‌های کوچک

• شناسایی: گپ‌های کوچک را در نمودار پیدا می‌کنیم.
• مدیریت ریسک: حد ضرر را برای محدودکردن زیان‌ها تنظیم می‌کنیم.
• هدف‌گذاری: هدف سود را تعیین می‌کنیم (بسته‌شدن کندل قبل از گپ).

معرفی اندیکاتور گپ

معرفی اندیکاتور گپ

• برای تقویت تحلیل گپ‌های قیمتی در بازار فارکس، معامله‌گران می‌توانند از ترکیب اندیکاتور “گپ اسنیک” (Gap Snake Indicator) با چندین اندیکاتور تکنیکال  دیگر استفاده کنند. برخی از اندیکاتورهایی که می‌توان با “گپ اسنیک” ترکیب کرد عبارت‌اند از:
  • میانگین‌های متحرک (Moving Averages)
    • میانگین‌های متحرک مختلف مانند MA-12 و MA-26 می‌توانند به تأیید روند قیمتی و شناسایی نقاط ورود/خروج کمک کنند.
    • همچنین، تقاطع این میانگین‌ها (Golden Cross, Death Cross) می‌تواند سیگنال‌های معاملاتی قابل‌اعتمادتری ارائه دهد.
  • شاخص قدرت نسبی (RSI – Relative Strength Index)
    • RSI به‌عنوان یک اندیکاتور نوسان قیمت، می‌تواند به تشخیص نقاط اشباع خرید/فروش و شناسایی روندهای قیمتی کمک کند.
    • ترکیب RSI با گپ اسنیک می‌تواند به تأیید سیگنال‌های گپ و ارزیابی قدرت روند کمک کند.
  • بولینگر باند (Bollinger Bands)
    • بولینگر باند به‌عنوان یک اندیکاتور نوسان قیمت، می‌توانند محدوده قیمتی عادی را نشان دهند.
    • همراه با گپ اسنیک، بولینگر باند می‌توانند به تشخیص نقاط شکست قیمتی و تا سیگنال‌های گپ کمک کنند.

نتیجه‌گیری

گپ‌های قیمتی، به‌عنوان یکی از ابزارهای قدرتمند تحلیل تکنیکال، می‌توانند به معامله‌گران در درک بهتر بازار و تصمیم‌گیری‌های معاملاتی کمک کنند. گپ قیمتی در فارکس، باید بااحتیاط تفسیر شوند و صرف وقوع گپ صعودی یا نزولی به تنهایی نمی‌تواند نشان‌دهنده ادامه قطعی همان روند باشد. عوامل مهمی مانند حجم معامله، روند کلی بازار، الگوهای نمودار فنی و شرایط اقتصاد کلان باید مورد بررسی قرار گیرند تا بتوان از گپ‌ها به درستی تفسیر کرد. 

تنها با در نظر گرفتن همه این عوامل می‌توان احتمال تداوم یا برگشت روند را ارزیابی کرد. در نتیجه، تحلیل همه‌جانبه شرایط بازار و عوامل مؤثر بر آن ضروری است تا معامله‌گران بتوانند از گپ‌های قیمتی در بازار فارکس به نحو مؤثرتری استفاده کنند.

سوالات متداول

• هیدن گپ چیست؟

گپ پنهان نوعی گپ قیمتی است که در ابتدا شبیه به یک گپ معمولی به نظر می‌رسد، اما بعد از مدتی پر شده و گپ جدیدی در جهت مخالف ایجاد می‌شود. این ویژگی، گپ پنهان را از سایر انواع گپ‌ها متمایز می‌کند.

• چگونه می‌توانم حجم معاملات مناسب را برای مدیریت ریسک در زمان گپ‌های قیمتی تعیین کنیم؟

برای تعیین حجم معاملات مناسب برای مدیریت ریسک در زمان گپ‌های قیمتی، چند عامل اصلی باید در نظر گرفته شود. اول، میزان سرمایه موجود و تعیین درصد مناسبی از آن برای هر معامله (مثلاً 1-2% از کل سرمایه). دوم، تعیین حداکثر ریسک قابل تحمل در هر معامله (مثلاً 2% از کل سرمایه) و محاسبه حجم معامله بر اساس این ریسک. سوم، بررسی میزان نوسانات عادی بازار در جفت ارز موردنظر و انتخاب حجم معامله متناسب با آن. چهارم، انتخاب حجم معامله بر اساس استراتژی و سیگنال‌های معاملاتی. 

• آیا گپ پایین صعودی یا نزولی است؟

یک گپ پایین نشانه‌ای از نزول بازار است. یک گپ پایین بزرگ، نشان‌دهنده احساسات خرسی شدیدتر در بازار است. 

• آیا گپ‌های صعودی همیشه به معنای ادامه روند صعودی هستند؟

گپ صعودی (افزایش گپ) به‌تنهایی همیشه به معنای ادامه روند صعودی نیست. برای تفسیر درست آن، باید به عواملی مانند حجم بالای معاملات و الگوی روند، و عوامل اقتصادی و…. نیز در نظر گرفته شود.